Diverzifikacija je osrednje načelo na področju kapitalskih naložb, izraz, ki opisuje namerno razpršitev naložb v različne razrede sredstev, sektorje, regije ali sredstva, cilj pa je zmanjšati splošno tveganje portfelja, ne da bi se popolnoma odrekli kakršnim koli priložnostim za donos.

Finančni trgi so podvrženi nihanjem Posamezne oblike naložb - kot so delnice, nepremičnine ali blago - lahko včasih utrpijo resne izgube vrednosti. Širok prikaz na različnih naložbenih področjih preprečuje, da bi negativna gibanja na enem področju nesorazmerno vplivala na vsa sredstva, zato diverzifikacija deluje kot blažilnik tveganja.

Na primer, dobro razpršen portfelj je lahko sestavljen iz različnih razredov sredstev - vključno z Zaloge kot povratno usmerjena komponenta se Nepremičnine kot snovno vrednost in Plemenite kovine tako kot zlato ali srebro, ki se pogosto obravnavata kot stabilen dodatek vrednosti gospodarskim negotovostim, je tudi ta kombinacija zasnovana tako, da zagotovi, da se izgube v razredu sredstev ne prenesejo v celoti na celoten portfelj.

Pomembno je: diverzifikacija ne pomeni nujno povečanja števila naložb, ključno je, da posamezne komponente portfelja drugače se odzvati na spremembe na trgu (nizka korelacija). To je edini način za doseganje dejanske kompenzacije tveganja.

Dolgoročno lahko diverzifikacija pomaga zmanjšati nestanovitnost (razpon nihanj) in omogoči stabilnejši razvoj bogastva - tudi če so lahko kratkoročne priložnosti za zaslužek v posameznih tržnih fazah zmernejše.